تحلیل بنیادی چگونه انجام می شود؟

به طور خلاصه روند تحلیل به صورت زیر می باشد
1- گرداوری داده های مربوط به بنیادهای اقتصادی
2- بررسی و تفسیر اطلاعات و آگاهی های موجود
3- طراحی الگو و ساختار آن
4- تعیین روابط بین متغیر های الگو
5- تعیین اهمیت متغیر های الگو
6- تعیین ارزش آینده یک سهم در برابر سهمی دیگر
7- مقایسه ارزش ذاتی با قیمت جاری

در واقع یک معامله گر یا تحلیل گر بنیادی ماشینی را می سازد که ورودی ها را به آن داده و خروجی ها را تحویل می گیرد .
بنیادهای اقتصادی

تعریف:هر خبری که مستقیم بر وضعیت اقتصادی کشور یا منطقه ای موثر باشد ممکن است به عنوان داده ای بنیادی در نظر گرفته شود.این اخبار میتوانند به تغییرات اقتصادی یک کشور,تغییر نرخ های بهره,انتخابات سیاسی و یا بلایای طبیعی مربوط باشند.
شاید این دنیا برای معامله گران یک دنیای پر آشوب جلوه کند اما کمتر کسی است که رویدادها و پدیده های پیرامون را نادیده بگیرد.داده ها و بنیادهای اقتصادی برای سرمایه گذاران بسیار اهمیت دارند و برای هدایت تجارت و انجام دادوستد در بازار سهام تغییرات عمده و مداوم آنها مورد توجه قرار می گیرد
یک دسته بندی خوب برای بنیادهای اقتصادی چگونه باید باشد.یکی از بهترین و متداول ترین دسته بندی ها به این ترتیب است که آنها را در 4 بخش دسته بندی میکند.ما نیز برای آموزش همین دسته بندی را دنبال میکنیم.این چهار بخش عبارت اند از:
1- عوامل اقتصادی
2- عوامل مالی
3- رویدادهای سیاسی
4- بحران ها
این دسته بندی یافتن رابطه ها را آسان می سازدو برای سرمایه گذاران قابل توجه خواهد بود.
1- عوامل اقتصادی:
عوامل اقتصادی همه متغییر های کلان اقتصاد به ویژه رشد درآمد ملی, سطح قیمت, اشتغال و مسکن را در بر میگیرد ودر این زمینه همه شرکت کنندگان در بازار بورس اطلاعات جدید اقتصادی را بوسیله شاخص ها و گزارش های آنها دنبال می کنند.بدون تردید تولید,تجارت بین الملل,درآمد ملی,گزارش های صنعتی,اشتغال و بیکاری و دیگر پایه های اقتصادی در شکل گیری روند قیمت ها نقش عمده بازی می کنند.عوامل اقتصادی در فصل 2 به طور کامل آموزش داده می شوند.
2- عوامل مالی:
عوامل مالی بیشتر بر روی نرخ های بهره در سطح بین الملل و شیوه نگرش بانک های مرکزی به آن تکیه می کند.همانطور که می دانیم نرخ های تنزیل توسط بانک های مرکزی تغییر می کند و علی رغم این حقیقت که بازار ها به دقت فعالیت بانک های مرکزی را زیر نظر دارند و برای پیش بینی زمان تغییر نرخ های بهره و چگونگی حرکت نرخ های تنزیل تلاش می کنند اما فعالیت بانک های مرکزی به صورت پنهانی و محرمانه صورت می پذیرد .در این میان بانک های مرکزی تنها نرخ های تنزیل را در نشست های مشخص خود تغییر می دهند(البته به استثنای بانک مرکزی ایران)
زمان برای عوامل مالی همچون یک راز و معما به شمار می آید.
در فصل 3 به طور کامل به بررسی عوامل مالی و وظیفه بانک های مرکزی ,انواع نرخ بهره و نقش آن در تعیین نرخ ارز خواهیم پرداخت.

3- رویداد های سیاسی اجتماعی:
در کل عوامل سیاسی بر اساس اطمینان از زمان و تاریخ افشای آنها تنوع و گوناگونی بسیاری دارند.برای مثال زمان برگزاری انتخابات ریاست جمهوری و همچنین روابط بین الملل با دیگر کشورها و همچنین عوامل اجتماعی نقش بزرگی در تغییرات بازارهای مالی دارند .

4- بحران ها:
بحران ها بسته به میزان توانایی پیش بینی آن ممکن است در برخی موارد برای بازار یک عامل مهم باشند.حملات تروریستی جنگ خشکسالی زلزله و پیش بینی های غیر متظره در این دسته قرار میگیرند.
به عنوان مثال بحران بانکهای امریکا و تاثیر آن بر اکثر بازارهای مالی جهان

در نهایت باید گفت با آموختن تحلیل بنیادی می توان پی برد که:
چرا نرخ های مبادله حرکت می کنند.؟
چگونه تغییرات قیمت را تفسیر کنیم؟
چگونه اقتصاد کشور ها را تجزیه و تحلیل کنیم؟
چگونه به احساسات و انتظارات بازار پی ببریم؟
چگونه مفاهیم اقتصادی را در راستای سرمایه گذاری به کار ببریم؟
و چگونه می توان قیمت ها و حرکت های آینده را پیش بینی نمود؟